新能源汽車高壓線纜需求大幅增加，汽車線纜行業(yè)將迎來良好發(fā)展機遇。

研發(fā)能力較強、成本管控較好、客戶服務(wù)水平較高、規(guī)模效益高的汽車線纜廠商在激烈的競爭中不斷提升市場份額，利潤規(guī)模持續(xù)提升；相反經(jīng)營管理不到位、規(guī)模較小、生產(chǎn)工藝技術(shù)水平較低的汽車線纜廠商將逐步被淘汰。

一、汽車線纜行業(yè)主要玩家

汽車線纜行業(yè)上游主要為銅材、化工原料等原材料供應(yīng)商。行業(yè)內(nèi)企業(yè)主要采購大宗、通用型的原材料，再對原材料進行加工并投入產(chǎn)品生產(chǎn)。因此，銅材、化工原料等物料的供應(yīng)價格波動，將直接影響汽車線纜行業(yè)整體的成本水平。

汽車線纜的下游產(chǎn)品主要為汽車線束，汽車線束的技術(shù)水平和市場需求直接影響到汽車線纜行業(yè)的技術(shù)水平發(fā)展狀況和市場需求情況。汽車線纜屬于汽車的安全件，資質(zhì)認證壁壘較高，汽車整車廠商對汽車線纜供應(yīng)商的選擇非常嚴格，形成了較為封閉的供應(yīng)體系。汽車整車廠商對汽車線纜行業(yè)的競爭格局具有較大影響。

目前，汽車線纜市場的制造商主要包括兩類：第一類為汽車線束企業(yè)旗下的線纜企業(yè)；第二類為獨立專業(yè)生產(chǎn)線纜的企業(yè)。

日系線束廠商矢崎、住電、古河等，歐美系線束廠商安波福、萊尼、科絡(luò)普等，汽車線纜來源采用“自產(chǎn)+外購”的模式。美系線束廠商李爾、德系線束廠商德科斯米爾、國內(nèi)線束廠商滬光股份、金亭等，汽車線纜全部采用外購模式。

矢崎、住電、古河及安波福在旗下有線纜公司的情況下仍對外采購的原因主要包括：①部分配套線纜企業(yè)僅生產(chǎn)日本標準線纜，因此德國標準線纜需要對外采購；②部分配套線纜企業(yè)僅向國外業(yè)務(wù)供貨，因此線束企業(yè)國內(nèi)業(yè)務(wù)所需的汽車線纜采用外購模式；③部分配套線纜企業(yè)的產(chǎn)能不足，缺口部分需要外購。

二、汽車線纜行業(yè)市場供需情況

隨著整體國民經(jīng)濟的快速發(fā)展，居民收入水平不斷提升，對汽車消費需求越來越多，居民日益提高的物質(zhì)消費水平將為我國汽車需求提供強有力的保障，從而推動上游汽車線纜行業(yè)發(fā)展；汽車智能網(wǎng)聯(lián)化帶來汽車行業(yè)技術(shù)性變革，伴隨著汽車智能化水平的提高，單輛汽車對汽車線纜需求不斷提升；隨著新能源汽車性能不斷改善，新能源汽車逐步替代傳統(tǒng)汽車趨勢未來可期，因此新能源汽車所需的高壓線纜未來將迎來爆發(fā)式增長，汽車線纜行業(yè)將迎來良好的發(fā)展機遇。

當前行業(yè)市場競爭較充分，市場總體需求與供給基本平衡。業(yè)內(nèi)技術(shù)研發(fā)水平高、產(chǎn)品品種齊全、與眾多品牌汽車廠商形成穩(wěn)定合作的優(yōu)質(zhì)企業(yè)，訂單充足；相反，對于技術(shù)研發(fā)水平較低、產(chǎn)品系列單一的企業(yè)而言則優(yōu)質(zhì)訂單較少。

三、汽車線纜行業(yè)面臨的機遇與挑戰(zhàn)

（一）行業(yè)發(fā)展面臨的機遇

1.市場需求穩(wěn)定增長

近年來，隨著整體國民經(jīng)濟的快速發(fā)展，國民收入水平迅速提升，對汽車消費也大幅提升，從而增加汽車線纜行業(yè)的市場需求；汽車的智能化正沖擊著整個汽車行業(yè)的格局，汽車電子電器在整車的運用占比將越來越高，作為連接電子系統(tǒng)的汽車線纜的需求也將隨之快速增長；隨著新能源汽車認可度的提高，新能源汽車高壓線纜需求也將大幅增加，汽車線纜行業(yè)迎來良好的發(fā)展機遇。

2.產(chǎn)業(yè)政策支持

汽車線纜作為汽車零部件之一，是連接汽車電子電器的重要零配件，是影響整車電氣性能的關(guān)鍵性部件。國家及各主管部門先后制定了一系列產(chǎn)業(yè)政策，促進汽車行業(yè)以及汽車零部件行業(yè)的發(fā)展。

3.產(chǎn)業(yè)持續(xù)向中國轉(zhuǎn)移帶來新的發(fā)展契機

未來幾年國家對汽車行業(yè)將逐步對外開放，取消外資比例限制，特斯拉、寶馬、大眾、通用等知名汽車整車廠商不斷加大在中國投資，特別是新能源汽車領(lǐng)域的投入。隨著汽車行業(yè)外資比例限制的取消，對國內(nèi)自主汽車品牌將帶來重大影響，倒逼國內(nèi)車企整合資源、提升創(chuàng)新能力，從而充分激發(fā)汽車市場活力，帶來新的發(fā)展契機。

（二）行業(yè)發(fā)展面臨的挑戰(zhàn)

1.下游整車行業(yè)集中度下降、各品牌銷量及市場占有率排名變動較大

對于汽車線纜行業(yè)的企業(yè)而言，整車產(chǎn)業(yè)集中度越高，意味著與市場占有率高的整車廠商合作能獲得穩(wěn)定的業(yè)務(wù)訂單。中國汽車工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，隨著新能源汽車的快速發(fā)展，特別是造車新勢力及傳統(tǒng)整車廠新能源車型的崛起，中國汽車行業(yè)市場集中度出現(xiàn)下降2023年上半年，我國整車產(chǎn)業(yè)集中度有所下滑，各品牌銷量及市場占有率排名變動較大，且新能源汽車領(lǐng)域出現(xiàn)了較多的新進整車品牌，企業(yè)需要及時通過新進整車廠商或為其配套的汽車線束廠商的認證，才可保持市場份額及業(yè)務(wù)規(guī)模。

2.基礎(chǔ)材料性能落后

汽車線纜要符合汽車的使用要求，絕緣材料的使用是關(guān)鍵。目前使用的 PVC、XLPE、TPE 中一些關(guān)鍵的原材料例如穩(wěn)定劑的生產(chǎn)配方由外資企業(yè)掌握，內(nèi)資企業(yè)生產(chǎn)的材料性能偏低。基礎(chǔ)材料性能落后，不僅制約了新型汽車線纜的研發(fā)，也增加了企業(yè)的經(jīng)營成本。

3.封閉的供應(yīng)鏈體系

國際品牌整車廠商的供應(yīng)鏈體系相對穩(wěn)定，通常優(yōu)先考慮向穩(wěn)定合作的汽車零部件企業(yè)進行采購，特別是日系整車廠商更傾向于向日資或者中日合資零部件企業(yè)進行采購。隨著國內(nèi)汽車線纜廠商研發(fā)技術(shù)能力增強、生產(chǎn)工藝水平提高、良好的成本控制能力帶來的高性價比，使得國內(nèi)汽車線纜廠商逐漸進入外資或合資品牌整車廠商的供應(yīng)鏈體系，但是要突破現(xiàn)有的封閉體系仍有較長的路程。

四、汽車線纜行業(yè)發(fā)展趨勢

（一）汽車電動化、智能化趨勢下汽車線纜迎新增長點

隨著傳統(tǒng)燃油汽車向新能源汽車的轉(zhuǎn)化，不同于傳統(tǒng)汽車發(fā)動機所需的低壓線纜，新能源汽車的動力電池所需的高壓線纜工作電壓為600V，甚至是1,000V，且需要考慮耐高溫、屏蔽性能、耐腐蝕性、薄壁、柔軟度、與整車電氣系統(tǒng)的電磁兼容性等因素，因此新能源汽車高壓線纜相較于傳統(tǒng)汽車線纜價值更高。高壓線纜為高附加值且屬于純增量市場，將隨新能源汽車發(fā)展而迅速增長。智能網(wǎng)聯(lián)汽車相較于傳統(tǒng)汽車，車內(nèi)電子電器功能增多，使得車內(nèi)線纜的用量增長。

（二）汽車線纜向輕量化嘗試

隨著汽車電子化、信息化的快速發(fā)展，汽車電子電器功能越來越多。汽車電子設(shè)備的大量使用，使車內(nèi)的電氣布線越來越長、越來越復雜，汽車線束重量的增加，也導致整車成本和能耗的增加。為了順應(yīng)節(jié)能和環(huán)保的趨勢，以及配合汽車整車設(shè)計的空間布局要求，汽車線纜輕量化是目前各大廠商努力嘗試的方向，其中線束的主要重量在于線纜的銅材，隨著鋁導體的焊接、壓接等工藝難關(guān)的攻克，部分汽車線纜以質(zhì)量較小的鋁導體取代銅導體，將成為未來汽車線纜行業(yè)發(fā)展的趨勢。

（三）高壓線纜將逐步實現(xiàn)進口替代

新能源汽車使用的高壓線纜主要選用XLPE電纜或者硅橡膠電纜。XLPE電纜耐高溫等級較低但耐磨性好，美系汽車廠商以選用XLPE為多。硅橡膠電纜耐高溫等級高但耐磨性差，德系汽車廠商以選用硅橡膠電纜為主。國內(nèi)汽車廠商選用XLPE電纜和硅橡膠電纜均有。高壓線纜技術(shù)質(zhì)量要求高、生產(chǎn)難度大，目前大多以進口為主。隨著國內(nèi)線纜廠商技術(shù)能力的提升，新能源汽車使用的XLPE電纜和硅橡膠電纜將轉(zhuǎn)至國內(nèi)線纜廠商生產(chǎn)，將逐步實現(xiàn)進口替代。（來源：上海電線電纜行業(yè)協(xié)會）